Ziel des 2. teiligen Abend Kurses ist es, wichtige Aktien Kennzahlen wie KGV, KUV Dividendenrenditen oder Eigen- und Gesamtkapitalrenditen uvm. erstmals faktenbasiert zu prüfen.

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Wir zeigen, wie sie diese Test mit wenig Aufwand selbst machen können. Dazu wurde der Kurs in 2. Teile geteilt, damit sie von Termin 1 zu Termin 2 selbst eigene Testaufgaben durchführen können. Wir versprechen dabei einige Aha-Erlebnisse!

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Theoretische Grundlagen des Faktoren Investings

Warum ist Faktoren Investing erfolgreich? Welche grundlegenden Prinzipien des Aktien Marktes werden dabei genutzt? Welche Konzepte existieren und wie können sie sich diese Grundsatzregeln, die seit Jahrzehnten fixer Bestandteil der Märkte sind, einfach zu ihrem Vorteil nutzen, in dem sie sie auf ihre persönlichen Bedürfnisse zuschneiden?

Daten, die den Unterschied machen
Greifen Sie auf hochwertige FactSet-Fundamentaldaten zu – mit über 11.000 US- und kanadischen sowie tausenden europäischen Aktien. Nutzen Sie mehr als 4.000 Faktoren, um präzise Ranking-Systeme, Aktien-Portfolios und feingetunte Einstiegs- und Ausstiegskriterien zu erstellen.

Aktien Universen

Unser erste Schritt ist die Auswahl unseres Aktien Universums, in das wir investieren möchten. Diese Aktien nutzen wir um erste Kennzahlen zu evaluieren und damit Investment Regeln abzuleiten, mit denen wir den breiten Gesamtmarkt schlagen.

Bilanzkennzahlen & Aktien Screener

Wir nutzen den Aktien Screener von finviz.com und wählen dabei einige Grundeinstellungen. Diese Grundeinstellungen werden wir anhand einer Rückrechnung (Backtest) evaluieren, also testen. Wir sehen also mit dem Backtest, ob unsere Regeln sinnvoll sind oder nicht.

Teure oder billige Aktien?

Am Beispiel des KGVs zeigen wir, wie man solche Faktoren Backtests aufsetzt. Wir beantworten also die Frage, ob wir Aktien mit niedrigem oder hohem KGV kaufen sollen. Dieses Grundsatz Prinzip wenden wir dann auf andere bekannte Kennzahlen wie KBV, KUV, Gewinn je Aktie, Eigen- und Gesamtkapitalrendite, Dividendenrendite etc. an.

Rebalancing & Rotationsperioden (Ausstiege)

Wir lernen das wichtige Konzept des Rebalancings kennen. Nachdem wir alle Regeln für unser Handelssystem definiert haben und damit zufrieden sind, können wir die Rotationsperiode bestimmen. Wollen wir unsere Aktien wöchentlich, monatlich oder quartalsweise tauschen? Oder bleiben wir sogar ein Jahr lang positioniert? Und was gilt es beim Tausch sonst noch zu beachten (Toleranzgrenzen, Slippage etc.)

Ranking Systeme

Als Draufgabe lernen wir Ranking Systeme kennen und prüfen neutral auf verschiedenen Portfolios, ob unser Ranking System Alpha generiert. Diesbezüglich ist aber nicht nur die Über-Rendite (Alpha) entscheidend sondern auch, wie sie entsteht. Wir suchen also das richtige Alpha, in dem wir unser Portfolio auf mehrere “Körbe” verteilen.

Live Handel &  Umsetzung

Wir zeigen, wir man das fertige Handelssystem mit geringst möglichem Aufwand live handelt.